Anderson-Hsiao-Schätzer für dynamische Paneldatenmodelle

von Anderson und Hsiao (1982) vorgeschlagener Instrumentenvariablenschätzer für lineare dynamische Paneldatenmodelle bei denen die erklärte Variable (Variable, endogene) in verzögerter Form als erklärende Variable auftritt. Im Vergleich zum Arellano-Bond-Schätzer für dynamische Paneldatenmodelle weniger effizientes Verfahren, das aber leichter zu berechnen ist.

Die Modellgleichung wird in ersten Differenzen geschätzt, um die Individualeffekte zu eliminieren. Als Instrumente (Instrumentenvariable) für die verzögerte differenzierte endogene Variable wird entweder die zweimal verzögerte endogene Niveauvariable oder die um zwei Perioden verzögerte erste Differenz verwendet. Das Schätzverfahren berücksichtigt nicht die differenzierte Struktur der Störterme. Voraussetzung für die Konsistenz der Schätzung ist, dass die Störterme in der Niveaugleichung keine Autokorrelation aufweisen.